半导体芯片调研热度上升产业链上下游企业被扎堆关注
2023-11-12 21:07:11 来源: 财经新闻网
财经新闻网消息：
具体来说，红杉、高盛、贝莱德、老虎基金、高邑资产、瑞君资产、中欧基金、华夏基金等国内外知名资产管理机构均亮相调研会。
调研中，机构投资者重点关注半导体芯片相关产业链的自主研发和生产能力。 重点关注的上市公司包括江波龙、广钢燃气、安吉科技等。
红杉、高盛等机构调查江波龙
11月8日，江波龙召开调研会。 本次调查吸引了173家机构参与，其中包括知名投资机构红杉资本、兰花亚洲、高盛亚洲、中金公司等。
江波龙主要从事闪存和DRAM存储器的研发、设计和销售。 公司专注于存储产品及应用，形成固件算法开发、存储芯片测试、集成封装设计、存储产品定制等核心竞争力，提供消费级、工业级、汽车级存储器及行业存储软件和解决方案。硬件应用解决方案。
调研中，当被问及公司如何看待主控芯片领域的重要性和未来发展方向时，江波龙表示，公司的主控芯片布局是掌握主控芯片的研发技术，为客户带来市场。 需求可以及时反馈到公司产品中，协助公司为客户提供一体化存储解决方案，增强公司持续稳定交付产品的能力。
江波龙表示，目前公司LS500、LS600系列主控芯片已在知名晶圆厂完成流片验证。 预计今年或明年初投入量产，并逐步实现规模提升，与公司现有的移动存储产品线和嵌入式存储产品线形成匹配，全面赋能公司的存储产品线。相应的内存产品并增强公司的竞争护城河。
华信证券研究所认为，2023年上半年，行业下游市场将持续承压，消费存储产品价格下跌，导致毛利率下降。 但该公司目前拥有两款自主研发的主控芯片，与市场同类产品相比优势明显。 他们已在三星电子晶圆厂完成流片验证，并计划逐步投入量产。 公司还深入研究了汽车、工业、企业级存储等一些新兴业务对公司自身产能需求带来的挑战，并开始构建更具弹性的供应链体系。
贝莱德、老虎管理等调查广钢燃气
11月3日，广钢燃气召开调研会。 本次调查吸引了165家机构参与，其中包括知名投资机构贝莱德海外投资基金、老虎基金、摩根士丹利、易方达基金、中国人寿等。
广钢燃气是一家综合性电子大宗燃气服务商。 长期以来，外资气体公司由于技术壁垒、资金和人才优势，垄断了国内集成电路制造、半导体显示等电子半导体行业的电子大宗气体供应。 公司依托自主研发的核心技术和多年的气体生产运营经验，已形成制备并稳定供应ppb级超高纯电子大宗气体的能力。 其中，氮气作为保护气体和环境气体，是使用和消耗最广泛的电子大宗气体。
调查中，当被问及国内半导体未来三到五年的扩产计划以及电子大宗气体的市场容量时，广钢气体表示，现在的半导体应用需求与以前完全不同。 一个项目每小时可能有两套设备。 要生产数万立方米的设备，投资额就达到数亿级别。 该公司对未来仍持乐观态度。 巨大的算力、存储、数据传输创造了大量的应用场景，创造了新的基础设施需求。 随着工艺的发展和曝光次数的增加，需要使用更多的机器来制造相同数量的芯片。 由于电子大宗气体是贯穿每台机器的产品，因此气体消耗量也会增加。
10月26日，广钢燃气发布2023年三季报。季报显示，前三季度，公司实现营业收入13.56亿元，同比增长32.31%； 归属于母公司净利润2.27亿元，同比增长92.08%。 第三季度，公司实现营业收入4.6亿元，同比增长28.71%； 归属于母公司净利润6800万元，同比增长39.41%。
国海证券研究所表示，随着公司新建电子大宗气体项目持续供气，现场产气业务收入稳步增长。 与此同时，氦气收入增加，带动公司营收快速增长。 客户用气量的增加带动了公司毛利润的增加，因此利润增速高于收入增速。 公司资源壁垒高，竞争力强，手头项目充足。
高邑资产、锐君资产等调研安吉科技
11月6日，安吉科技召开调研会。 本次调查吸引了包括知名投资机构贝莱德基金、高邑资产、中欧基金、华夏基金、瑞君资产在内的137家机构参与。
安集科技主营业务为半导体关键材料的研发及产业化。 公司产品包括不同系列的化学机械抛光液和光刻胶去除剂，主要应用于集成电路制造和先进封装领域。 公司成功打破了国外厂商对集成电路领域化学机械抛光液的垄断，实现进口替代，在半导体材料行业取得了一定的市场份额和品牌知名度。
调研中，当被问及第三代半导体材料产品介绍时，安吉科技表示，公司化学机械抛光液已实现全产品线的布局和覆盖，第三代半导体作为下一代半导体材料基材材料。 公司积极投入资源，实现了多种产品和应用，并根据客户需求持续推进。 目前，公司第三代半导体衬底材料定制开发抛光液进展顺利，部分产品已收到海外客户订单。
中金公司研究院认为，公司公布第三季度营业收入3.23亿元，同比增长11.32%，归属于母公司净利润8041万元，同比增长0.9%，非归属净利润8097万元，同比下降10.36%，略低于预期，主要是由于公司研发费用增加及汇兑收益减少所致。
中金研究院看好下游存储企业的扩张以及新产品的持续拓展给公司带来的营收和利润弹性。 他们认为，随着半导体周期逐步恢复，下游晶圆厂和存储器企业逐步恢复扩产，有望带动公司营收和利润快速增长。 同时，公司持续加大在湿式电子化学品和电镀解决方案领域的投入。 湿式电子化学品及电镀液产品的开发有望为公司提供新的利润增长点。
免责声明 ① 本网所刊登文章均来自网络转载;文章观点不代表本网立场,其真实性由作者或稿源方负责 ② 如果您对稿件和图片等有版权及其他争议,请及时与我们联系,我们将核实情况后进行相关删除 ③ 联系邮箱:215858170@qq.com
